7.1. Анализ имущественного состояния Общества и источников финансирования
Превышение заданного уровня прибыльности в 2011 году позволило Компании начислить дивиденды, выполнить утвержденную инвестиционную программу и произвести сверхплановое гашение кредитов.
В настоящем разделе годового отчета представлена информация об активах, пассивах, а также анализ динамики финансово-экономического
состояния и основных показателей деятельности ОАО «Тюменьэнерго».
Учитывая специфику деятельности, для ОАО «Тюменьэнерго» характерно, что в структуре актива преобладают внеоборотные активы.
Стоит отметить, что в пассиве баланса значительную долю занимает сумма привлеченных средств в виде авансов по технологическому присоединению. Указанные обязательства не требуют обеспеченности текущими активами, поскольку являются источниками для формирования вне-оборотных активов и погашаются при оказании услуг по технологическому присоединению.
Структура активов на 31.12.2011 г., %
Структура пассивов на 31.12.2011 г., %
Переоценка проводится в соответствии с Положением по бухгалтерскому учету «Учет основных средств» ПБУ 6/01, утвержденным приказом Минфина РФ от 30.03.2001 г. № 26н и Приказом Минфина РФ от 20.07.1998 г. № 33н «Об утверждении методических указаний по бухгалтерскому учету основных средств», а также в целях приведения стоимости основных средств ОАО «Тюменьэнерго» в соответствие с реально сложившейся стоимостью.
Динамика структуры активов баланса, млн руб.
Динамика структуры пассивов баланса, млн руб.
В течение анализируемого периода проводилась переоценка стоимости основных средств Общества (последняя — по состоянию на 31.12.2011 г.).
Увеличение остаточной стоимости основных средств в результате переоценки на 31.12.2011 г. составило 12 162 млн руб., из них 11 979 млн руб. — дооценка, зачисленная в Добавочный капитал Общества.
Динамика чистых активов, млн руб.
По состоянию на 31.12.2011 г. размер Уставного капитала Общества соответствует его учредительным документам и составляет 27 373 895,1 тыс. руб.
В 2010 году ОАО «Тюменьэнерго» обратилось в ОАО «Холдинг МРСК» как к акционеру — владельцу 100 % акций Общества, с предложением увеличить Уставный капитал Компании путем увеличения номинальной стоимости акций за счет имущества Общества — Добавочного капитала.
В июле 2010 года Правлением ОАО «Холдинг МРСК» было принято решение об увеличении Уставного капитала за счет увеличения номинальной стоимости обыкновенных именных акций с 10 руб. до 100 руб. за акцию.
16 февраля 2011 года соответствующие изменения зарегистрированы в Уставе ОАО «Тюменьэнерго».
Акции ОАО «Тюменьэнерго» не обращаются на организованном рынке ценных бумаг, вследствие чего вместо показателя рыночной капитализации Общество рассчитывает показатель — чистые активы.
Величина чистых активов превышает размер Уставного капитала, что является критерием устойчивости финансового состояния Компании.
За трехлетний период наблюдается положительная динамика стоимости чистых активов +33,2 % (к 2009 году).
Оборачиваемость дебиторской задолженности, раз
Структура дебиторской задолженности на 31.12.2011 г., %
Структура кредиторской
задолженности на 31.12.2011 г., %
В составе дебиторской задолженности (ДЗ) преобладают краткосрочная задолженность покупателей и заказчиков (30,3 %) и авансы, выданные по техническому присоединению (53,2 %).
Оборачиваемость дебиторской задолженности находится на высоком уровне и подтверждает ликвидность оборотных средств Общества.
По итогам 2011 года наибольший удельный вес в кредиторской задолженности (КЗ) приходится на задолженность поставщикам и подрядчикам (26,2 %) и авансы, полученные по технологическому присоединению (47,6 %).
Сбор и формирование отчетности по ДЗ и КЗ производится на базе программы SAP R/3 в режиме «реального времени», что, в свою очередь, способствует минимизации риска возникновения неплатежеспособности Общества.
Структура дебиторской задолженности, тыс.руб.
|
Периоды |
|||
|
2009 г. |
2010 г. |
2011 г. |
|
|
Дебиторская задолженность, в том числе: |
2 639 802 |
4 354 237 |
6 085 085 |
|
Долгосрочная дебиторская задолженность |
43 368 |
90 188 |
384 372 |
|
Краткосрочная дебиторская задолженность, в том числе: |
2 596 434 |
4 264 049 |
5 700 713 |
|
1 891 340 |
2 493 943 |
1 841 675 |
|
640 764 |
1 708 663 |
3 238 083 |
|
64 330 |
61 443 |
620 955 |
Структура кредиторской задолженности, тыс. руб.
|
Периоды |
|||
|
2009 г. |
2010 г. |
2011 г. |
|
|
Кредиторская задолженность всего, в том числе: |
6 772 348 |
7 399 885 |
8 173 285 |
|
1 441 880 |
2 341 135 |
2 140 185 |
|
3 845 588 |
2 700 255 |
3 891 263 |
|
прочая кредиторская задолженность |
1 484 880 |
2 358 495 |
2 141 837 |